Інвестиції в криптовалюти дуже популярні та вигідні. За один біткоїн ціна в доларах зараз становить десятки тисяч, хоча мрією розробників був показник в 1 ВТС до 1 долара. У світі вже до 10000 криптовалют, які хочуть повторити успіх біткоїна чи ефіру. Перш ніж вкладатися в нові проєкти, необхідно провести глибокий аналіз активу. В цьому допомагають спеціальні індикатори або метаметрики.
Метаметрики у світі крипти — комплексні дані, що об’єднують ончейн-статистику блокчейну, офчейн-показники та фінансові коефіцієнти. Це допомагає оцінити реальну цінність активу, орієнтуючись не лише на графік зміни його вартості.
Ончейн-метрики
Ця ключова група індикаторів дає змогу отримати базовий рівень даних. Перш за все аналізується інформація блокчейну:
- активні адреси — кількість унікальних криптогаманців, за допомогою яких проводилися транзакції протягом певного проміжку часу, що показує реальне використання мережі;
- загальний обсяг транзакцій — загальна сума коштів у монетах або доларах, переказана в блокчейні;
- комісії мережі — високі комісії свідчать про високий попит блокчейн-простору.
Крім того, онлайн-метрики дають змогу дізнатися про розподіл власників. Можна отримати інформацію про те, скільки токенів зберігається на рахунках «китів», та попередньо оцінити ризик маніпуляцій з їхнього боку.
Офчейн та соціальні метрики
За допомогою цієї групи індикаторів можна оцінити рівень цікавості спільноти. Саме інтерес користувачів є одним із головних драйверів зростання на крипторинку. Соціальний об’єкт або Social Volume — кількість згадувань проєкту в популярних соціальних мережах. Він допомагає дізнатися про емоційний стан суспільства або FOMO (синдром втраченої вигоди).
Також є можливість оцінити настрої ринку (sentiment). Це співвідношення позитивних, нейтральних та негативних оцінок серед трейдерів, що також має дуже важливе значення.
Фінансові та мережеві коефіцієнти
Такі біржі, як Binance або інші пропонують адаптовані версії фінансових інструментів, які адаптовані до світу криптовалют. Зокрема, важливими індикаторами є:
- MVRV — співвідношення між ринковою капіталізацією та реалізованою вартістю монет (в залежності від значень можна зрозуміти, коли ринок перекуплений чи недооцінений);
- NTV — аналог класичного коефіцієнта P/Е (ціна/прибуток), який показує співвідношення капіталізації до кількості транзакцій;
- NVTS — модифікований NTV, який враховує 90-денне ковзне середнє обсягу, що допомагає згладити ринкові коливання.
Для тлумачення отриманих значень є чимало спеціальних платформ в інтернеті. Вони дозволяють швидко оцінити потенціал та спрогнозувати розвиток того чи іншого криптовалютного проєкту. Значна частина платформ використовує останні можливості штучного інтелекту, тому дані досить точні, а результати отримують швидко.
Метаметрики в світі криптовалют — важливий фінансовий інструмент, який має використовувати кожен досвідчений трейдер. Орієнтуватися потрібно не тільки на вартість монети чи графік зміни цін. Отримання комплексних даних та статистики допомагає оцінити реальну цінність проєкту, його перспективи, активність користувачів.
